Settlements Officer

Job summary

The Settlements Officer provides daily support for trading activities, focusing on the settlement of US Treasury securities and tri-party operations. Responsibilities include managing DTCC activities, funding broker accounts, and reconciling internal systems with clearing houses.

Job details

Titre : Agent(e) des règlements Statut : Permanent, temps plein Salaire : Salaire annuel + boni de 10 % + 4 semaines de vacances + avantages sociaux + contribution de l’employeur au REER Lieu : Centre-ville de Montréal, Québec – Mode hybride, 3 jours au bureau et 2 jours en télétravail Notre client est une institution bancaire et financière internationale qui possède des divisions en Amérique, en Europe, en Asie et au Moyen-Orient. L’entreprise poursuit actuellement la croissance de sa première présence au Canada. L’agent(e) aux règlements est responsable du soutien quotidien aux activités de négociation effectuées par les équipes de valeurs mobilières, la succursale de New York, nos sociétés affiliées et nos clients. Le rôle comprend également les activités de règlement de toutes les transactions sur les titres du Trésor américain (US TSY), ainsi que le traitement et le financement des opérations tripartites et les activités liées à la DTCC pour le courtier qui effectue lui-même sa compensation. Responsabilités Posséder une excellente connaissance des fonctionnalités de la DTCC, puisque nous sommes un courtier qui effectue lui-même sa compensation et un membre direct de la DTCC. Effectuer à l’occasion des livraisons et des nantissements manuels, des recherches et suivis de dossiers ainsi que des mouvements de garanties afin de régler les déficits intrajournaliers. Assurer le financement du compte du courtier : examiner les paiements entrants et sortants ainsi que les règlements auprès de la DTCC et de la FED afin de déterminer les besoins de financement quotidiens avec le service de trésorerie. BNY FED Wire et opérations tripartites : bonne connaissance de la fonctionnalité BNY BDC pour les règlements auprès de la FED et les mouvements de garanties. Posséder une bonne connaissance de BNY AccessEdge pour les mouvements tripartites, les échéances forcées et les allocations de comptes tripartites. Être familier(ère) avec les produits faisant partie de notre portefeuille : obligations corporatives américaines, actions américaines, titres du Trésor américain et titres adossés à des créances hypothécaires (MBS) admissibles à la FED, papier commercial et instruments du marché monétaire (MMI). Cela comprend les activités de prêt et d’emprunt de titres, les opérations de pension (repo) et les transactions au comptant. Traiter les paiements par virement liés aux exigences de garanties, aux ajustements de prix (repricing), aux pair-offs, aux réclamations et aux intérêts de coupons. Effectuer le rapprochement des opérations du département entre les chambres de compensation (DTCC, BNY) et les systèmes internes (FIS Phase3) afin de s’assurer que les livres et registres sont équilibrés quotidiennement. Communiquer efficacement avec les autres équipes de soutien (Finance, Middle Office, gestion des garanties), ainsi qu’avec les équipes de négociation et de vente, concernant les problèmes de production, les projets et les implantations. Qualifications Baccalauréat dans un domaine pertinent. 5 ans et plus d’expérience dans un rôle lié aux règlements au sein d’un back office, avec une expertise en produits à revenu fixe. Bonne connaissance du traitement des valeurs mobilières, des paiements et des exigences réglementaires. Bonne connaissance des produits à revenu fixe, notamment les opérations de pension (repo). Connaissance pratique des systèmes suivants : plateforme BNY BDC, DTCC, BNY AccessEdge et système FIS/Phase3, un atout. Autonomie, excellentes aptitudes en résolution de problèmes et capacité à travailler sous pression. Excellentes habiletés de communication, tant à l’oral qu’à l’écrit. Capacité à communiquer clairement et facilement. Capacité à analyser l’information et à en faire une synthèse. Rigueur et excellent sens de l’organisation. Bonne capacité à gérer les résultats et les priorités. Excellentes aptitudes en gestion des relations et bon sens commercial. Nous remercions toutes les personnes qui soumettront leur candidature. Toutefois, seules les personnes répondant à tous les critères seront contactées. Pour plus d’information sur nos services de recrutement, veuillez consulter www.groomassocies.com.

What you’ll do

The Settlements Officer provides daily support for trading activities, focusing on the settlement of US Treasury securities and tri-party operations. Responsibilities include managing DTCC activities, funding broker accounts, and reconciling internal systems with clearing houses.

Requirements

Candidates must have a bachelor's degree and over 5 years of back-office settlement experience with expertise in fixed income and repo operations. Proficiency in BNY and DTCC platforms is highly desired along with strong analytical and communication skills.

Benefits

• Annual bonus of 10% • 4 weeks of vacation • Social benefits • Employer contribution to RRSP

Listed skills

• Problem solving · Preferred
• Organization · Preferred
• Communication Skills · Preferred

Other relevant skills

Identified from the job description. Confirm important requirements above.

• DTCC Functionality
• Fixed Income Products
• Treasury Settlements
• Repo Operations
• BNY BDC
• BNY AccessEdge
• FIS Phase3
• Collateral Management
• Reconciliation
• Financial Product Knowledge
• Problem Solving
• Communication Skills
• Organization
• Relationship Management
• Analytical Thinking
• Treasury Funding

Job areas

• Finance & Accounting